Еще
одно детище Томаса Демарка, появившееся на свет в уже далеком 1994
году. Этот осциллятор привлекает к себе внимание благодаря
нестандартным методам его вычисления. Этой изюминкой, если можно ее так
назвать, является то, что в механизме вычисления индикатора
сравниваются не сегодняшние цены со вчерашними, а сегодняшние цены с
ценами двухдневной давности. То есть последние цены игнорируются, что
дает большую устойчивость и игнорирует краткосрочные импульсы.
Осциллятор Range Expansion Index (далее REI) является статическим, т.е. ограничен значениями +100 и -100. В двух словах механизм вычисления осциллятора REI
описать довольно сложно. Замечу лишь то, что при вычислении индикатора
используются текущие ценовые максимумы и минимумы, экстремумы
двухдневной давности, а также экстремумы 8-дневной давности (период
индикатора по умолчанию равен 8). В результате сравнения этих
экстремумов друг с другом, вычисляется отношение суммы ценового
движения оставшихся пяти дней к каждому дню по отдельности.
Дальнейшие
подробности большой пользы нам не дадут, но в принципе, и без того
понятно, что механизм вычисления довольно оригинален. Сигналы
используются стандартные для осцилляторов – выход из зон
перекупленности и перепроданности, дивергенция, ну и для разнообразия –
пересечение нулевой линии.
На
зонах перекупленности и перепроданности остановлюсь поподробнее. Дело в
том, что автор (Демарк) советует использовать зоны +45 и -45, но
применительно для рынка акций. На рынке Форекс тестирование показало,
что наиболее гуманно использовать зоны +60 и -60, для еще большей
уверенности – зоны +80 и -80.
Основной
тип сигналов – это выход из зон перекупленности и перепроданности. К
примеру, после пересечения уровня +80 (если используется комбинация
уровней +80 и -80) сверху вниз, следует открывать короткую позицию, то
бишь продавать. Покупать следует после пересечения индикатором уровня
-80 снизу вверх.
Для
фильтрации ложных сигналов Томас Демарк разработал следующее правило:
возвращение из зон перекупленности или перепроданности считать истинным
лишь в том случае, если индикатор пробыл в этой зоне не более 5 свечей
подряд. Т.е. если индикатор находится в какой-либо из зон более пяти
свечей – следует игнорировать возвращение индикатора в центральную зону
и ждать следующего более благоприятного момента. Действительно, чем
дольше REI находится в зоне перекупленности/перепроданности тем маловероятней становится возможность отката.
|